1996年8月4日，西山矿务局遭受百年不遇的特大洪水、泥石流地脉灾害。特大洪水、泥石流地脉灾害造成33名井下矿工遇难，经济损失达3.4亿元。灾后，西山矿务局相继收到中国保险公司山西分公司保险赔款5208万元， 全国各地单位和个人捐款总计1991万元。山西省地矿厅、太原市地矿局减免矿产资源补偿费628万元，山西省地税局减免资源税500万元，煤炭工业部减免超产加价煤收入3500万元、利润1170万元、养老调剂金2502万元（1998年6月5日减免）。煤炭工业部拨救灾款300万元，太原市失业保险所拨款455万元。在社会各界的大力支持和全局职工的共同努力下，西山矿务局大灾之年不减产，主要经济技术指标创历史新高。